新能源细分赛道板块轮动，炒完锂电炒什么？

如果要问哪些赛道可以做长线，那答案一定是新能源。不敢说五年，近两三年新能源赛道或许会一直是主赛道。

为什么？

答案全在十四五计划中。

2020年11月3日，《中共中央关于制定国民经济和社会发展第十四个五年规划和二〇三五年远景目标的建议》发布，建议共60条，涉及新能源规划要点梳理如下：

1、发展战略性新兴产业。加快壮大新一代信息技术、生物技术、新能源、新材料、高端装备、新能源汽车、绿色环保以及航空航天、海洋装备等产业。推动互联网、大数据、人工智能等同各产业深度融合，推动先进制造业集群发展，构建一批各具特色、优势互补、结构合理的战略性新兴产业增长引擎，培育新技术、新产品、新业态、新模式。促进平台经济、共享经济健康发展。鼓励企业兼并重组，防止低水平重复建设。

2、统筹推进基础设施建设。构建系统完备、高效实用、智能绿色、安全可靠的现代化基础设施体系。系统布局新型基础设施，加快第五代移动通信、工业互联网、大数据中心等建设。加快建设交通强国，完善综合运输大通道、综合交通枢纽和物流网络，加快城市群和都市圈轨道交通网络化，提高农村和边境地区交通通达深度。推进能源革命，完善能源产供储销体系，加强国内油气勘探开发，加快油气储备设施建设，加快全国干线油气管道建设，建设智慧能源系统，优化电力生产和输送通道布局，提升新能源消纳和存储能力，提升向边远地区输配电能力。加强水利基础设施建设，提升水资源优化配置和水旱灾害防御能力。

3、加快推动绿色低碳发展。强化国土空间规划和用途管控，落实生态保护、基本农田、城镇开发等空间管控边界，减少人类活动对自然空间的占用。强化绿色发展的法律和政策保障，发展绿色金融，支持绿色技术创新，推进清洁生产，发展环保产业，推进重点行业和重要领域绿色化改造。推动能源清洁低碳安全高效利用。发展绿色建筑。开展绿色生活创建活动。降低碳排放强度，支持有条件的地方率先达到碳排放峰值，制定二〇三〇年前碳排放达峰行动方案。

新能源赛道细分赛道周期轮换

新能源赛道最开始崛起的是细分赛道：锂电板块（锂电池，锂矿）。

估值小的锂电股股价翻番轻而易举，高估值高市值的锂电个股也是一路飚涨。小散机构都在这一波上涨中挣了不少。

涨多必回调。

锂电几个月的高涨，在九月迎来了回调。回调力度在30%左右。

锂电回调的时候，并不是新能源开始落寞，而是细分赛道的转移。

锂电回调，资金撤出，那么资金都去哪里了？

答案在绿电。绿电又细分光伏和风电。

尊嘉金融投研团队称，通过光伏和风电的日线图，可以看出：八月底就已经开始有资金进入光伏和风电板块，九月正式拉涨，达到高点。中间虽然有小幅波动，但是依旧呈现上涨态势。

十一过后大盘迎来了回调，所以新能源赛道基本无一幸免，跟随大盘进行了几天的回调。目前均已企稳。

锂电、绿电炒完，该炒哪个赛道？

锂电锂矿进行了几次回调，每次锂电回调后都会有一个新的优质标的出现。比如第一次的赣锋，第二次回调后的天齐锂业，此次第三次回调后的盛鑫锂能。

而新能源每次整体回调后，都会进行一个赛道的轮换。

目前轮换到哪里了？

尊嘉金融投研团队称，目前投资者可以关注动力电池。

动力电池2021年9月销量前三的是：宁德时代、比亚迪、国轩高科。其中比亚迪投资者可以进行港股的购买。

为什么？

根据消息宁德时代在近期再度上调了出货量指引，预计明年电池出货量可能达到350GW。这已经是宁德时代今年以来第三次上调预期，二季度公司给供应链的2022年出货量指引是250GW，随着新能源车销量的持续超预期，8月份公司将指引上修到2022年出货量300GW，备货量330GW，此次再度上修出货量至350GW。宁德时代电池出货量持续上修从侧面反映出全球新能源车旺盛的需求以及产业链的高景气，维持2021年全球新能源车销量600-650万辆，2022年850-900万辆的销量预期，不排除进一步上修的可能性。

宁德时代作为新能源的巨头，是有指引作用的。宁德出货量增加，意味着产业链的下游类公司就会根据指引去做扩产、增产和相应的投资规划。

而产业往往对于这种突然而来的预期上调是没准备的，实际这和光伏一样，硅料正是在这种准备不足的情况下受到需求爆发，从而产生短缺，涨价。

根据比亚迪、特斯拉、长城汽车的日线图可以看出，目前新能源汽车已经企稳，呈现上涨态势。此态势下，也会拉动动力电池的上涨。

投资者接下来可以观望动力电池的走势，选择适合自己的标的，找一个好的价格，进行建仓。

总结：

新能源作为国家的战略方向，十四五发展新能源奠定了未来依旧是主赛道。投资者需要注意的是，新能源赛道细分板块多，处于轮动拉涨，回调的过程。投资新能源一定要跟对市场节奏，找好方向。